網頁

建議加入我們的Facebook, 如果遇到特別情況,我們可以有一個平台通知大家。
文章漏咗/建議:按此通知

2023年12月7日 星期四

實力股起底 - 利貞 2023年12月7日

實力股起底 - 利貞 2023年12月7日


利貞 - 維達盈利迎來復甦可吼|實力股起底


維達國際(3331)是內地大型生活用紙企業,市場份額領先同業,預計公司有望憑藉品牌護城河,在維持穩定份額的同時,享受更高產品溢價,隨著木漿價格回落和消費逐步回暖,下半年起或會迎來盈利復甦。預計在出行頻次增加和消費回暖推動下,帶動全國生活用紙

需求強勁反彈,公司生活用紙銷量增長有望加速至6.4%。建議可於19.26元買入,中長線目標價25.4元。維達國際昨日收報19.94元,升0.24元,升幅1.22%。

中長線看25.4元

受惠收入及營運利潤較預期強,維達國際第3季業績勝預期,展望第4季,廁紙和個人護理業務將保持良好銷售勢頭,預計隨著利潤率持續改善,盈利將出現顯著反彈。

維達截至2023年9月底止,第3季經營溢利上升71.6%,至1.33億元;經營溢利率升1個百分點至2.8%;總收益按年增長8.4%,至47.41億元,其中39.15億元來自紙巾分部;8.26億元來自個人護理分部。毛利率增加0.1個百分點至27.3%。

以首3季計,經營溢利下降67.6%,至2.7億元;經營溢利率縮窄4.1個百分點至1.8%。總收益增長5.4%至148.1億元,其中122.76億元來自紙巾分部;25.34億元來自個人護理分部。毛利減少11%至38.21億元,而相應的毛利率下跌4.7個百分點至25.8%。

傳印尼富商擬入股
據悉,兩大印尼富商家族金光集團及金鷹集團,均有意競購瑞典Essity AB所出售的維達股份。持有維達國際近52%股權的控股股東瑞典Essity AB早前宣布,計劃出售部分或全部持股,引來投資者關注。

據彭博報道指,已故印尼華僑富商黃奕聰家族控制的金光集團,旗下紙漿業集團Asia Pulp & Paper Co已就收購提出初步建議,並正與銀行商討相關融資,計劃以每股超過20元的價格,向Essity AB收購維達大部分持股,相信有關消息將可刺激股價向上。

利貞
實力股起底 - 利貞 舊文
本文作轉載及備份之用 來源 source: http://www.stheadline.com