大行報告 2013年7月2日
《大行報告》高盛降國藥(01099.HK)目標價至22.5元 評級「中性」
2013-07-02 11:20:08
字體
國藥(01099.HK)宣布向中間控股股東國藥產投,收購國藥山西80%股權,作價8.2億元人民幣。
高盛表示,以上交易將進一步鞏固國藥的全國醫藥分銷業務,惟對其短期的盈利影響尚未清晰,有待觀察日後的注資計劃。該行料國藥山西於今年的銷售及稅後盈利將按年增長。
該行下調國藥2014-15年每股盈測0.3%/0.2%,以反映進行收購的現金代價;目標價降至22.5元,評級「中性」。(ce/u)
大行報告 舊文