何車500 - 何車 2014年6月4日
何車500:首鋼資源博反彈
首鋼資源(639)上月中遭MSCI剔出指數成份股,股價由2.5元下插,日前低見1.88元,昨收1.96元。最近大量沽空(日前最高沽空佔總成交57.3%),料有空倉回補,有助反彈。年初至今股價跌28%,現價上車勝算高。
1)大摩上周二指首鋼資源受累於剔出MSCI中國指數及內地鋼價疲弱,跑輸大市,但估值更具吸引力,每股有1.1元淨現金,認為未來60日後股價上升,目標價2.6元。
2)生命人壽保險披露,今年五度增持首鋼資源,對上一次在上月22日,增持600萬股,每股2.178元;4月增持876萬股,每股2.393元。現時,持有29.04%,即15.4億股,價值30.2億元。
3)2013年(12月年結),首鋼資源營業額42.68億元,跌24.5%;盈利11.15億元,跌38.1%。現價往績PE9.3倍,彭博綜合預測,今年PE11.3倍,低過五年平均的13.5倍。預期PB僅0.5倍,遠低於五年平均的1.25倍。
4)剔出MSCI指數上周五生效,當日成交2.605億股(上周四僅0.27億股),明顯是指數基金按章清貨,昨日成交降至0.8億股。大沽售告一段落,有利反彈。
★首鋼資源博反彈,目標回見4月中水平2.53元。
何車
【壹錘定音】6月4日早上8點開咪!
http://hk.apple.nextmedia.com/livestream/channel/lishow
立即更新Android《蘋果動新聞》app
https://bitly.com/appledailyandroidapp
何車
何車500 - 何車 舊文